您当前的位置 :商业 > 正文
降准来了!注意三段式变化,即刻开始收获
2022-04-18 13:55:09 来源:云掌财经博尔量化 编辑: news2020

本文完工于2022年4月17日

这个周末最大的焦点就是降准,对于降准,各种分析都有,但多数都集中在对降准这件事的判断上,但实际对于我们普通投资者来说,最有价值的莫过于在降准消息的影响下,我该怎么做?

所以,本篇通过对降准后不同周期下的市场变化进行梳理,总结出不同阶段的注意事项,希望可以对大家有所启发。

一,降准后的一周

1.表面看

上图是最近三次降准后指数的变化,可以看到指数表现还是很积极的,这也是为什么大家都比较关注降准消息的原因,可以称得上是重磅级的利好。

2.进一步看

但如果进一步深挖,会发现最近这三次降准过后,总有一些个股会跑输市场,甚至调整幅度比降准前还厉害,实际也不难理解,有道是「福兮祸所依、祸兮福所倚」,难保有些大资金不会利用降准来混淆视听,趁机出货,以最近一次降准为例,如下图所示

图中三只个股情况分别如下:

澳柯玛(600336),2021年12月6日降准消息出来后,股价明显止跌回稳,但好景不长,12月10日股继续大幅下跌。

通合科技(300491),比澳柯玛情况还要惨,12月7日开始连跌5天时间,其中12月10日股价一度出现强势反弹,很容易造成跌倒位的假象,结果之后股价涨了三天之后,继续调整。

奥翔药业(603229),12月7日调整之后,12月8日出现反弹,但之后连跌三天,而之后股价虽然没有继续大幅调整,但是一直在低位徘徊了近一个月时间。

即便指数上涨,但这些个股在降准消息出来后的一周时间表现着实「辣眼睛」,如何才能规避呢?

3.用博尔

任何股票要想持续有所表现,必然是大资金推动的,所以解决上面这个问题,关键就是看大资金是否有在积极参与,打开「博尔系统」,观察其中反映机构资金活跃程度的「机构库存」数据,发现一切都变得明朗。

上图中,橙色柱状图即为「机构库存」数据,可以清楚的看出:

澳柯玛(600336),2021年12月6日之后,「机构库存」消失,说明机构资金不再积极参与交易。

通合科技(300491),2021年12月7日之后,「机构库存」消失。

奥翔药业(603229),2021年12月7日之后,「机构库存」消失。

可见,不管市场有多大的利好,大资金的态度才是决定性的,如果没有大资金的积极参与,股价就算上涨也难以持续。所以,当降准消息兑现之后,大家要做的第一间事情,就是打开「博尔系统」,观察手中个股「机构库存」数据的变化情况,而不是坐等上涨,那样很可能竹篮打水一场空。

那是不是说降准就没啥作用呢?当然不是这样的,我们继续拉长时间线。

二,降准后的一个月

当时间线拉长至一个月时间,会发现指数的走势多数都是反复震荡,看似好像毫无特色,但实际用「博尔系统」去看的话,这段时间恰恰是遍地黄金的时刻。

就以最近一次来说,从2021年12月7日到2022年1月6日这段时间,沪指微跌-0.09%,指数表现相当疲软,但是个股的机会却是层出不穷,如下图所示:

图中三只个股,别看涨势凌厉,实际在降准消息出来之后,表现都是乏善可陈,其中:

陇神戎发(300534),从2021年12月1日到2021年12月17日,12个交易日股价微涨1.66%。

金财互联(002530),从2021年12月1日到2021年12月20日,14个交易日股价下跌-2.13%。

翠微股份(603123),从2021年12月1日到2021年12月30日,22个交易日股价下跌-3.80%。

按照上述的走势,恐怕无人相信日后这几只股票会成为大牛股,但是是总是打脸,为什么打脸?因为多数人看的就是走势,看的是表面现象,而「博尔系统」关注的是推动股价的资金究竟是什么行为,至于说股价是涨是跌,并不是我们重点关注的。

打开「博尔系统」,继续以「机构库存」数据进行观察:

从上图中我们可以清楚的看到:

陇神戎发(300534),「机构库存」于2021年11月11日开始持续活跃,股价于2021年12月20日开始启动,14个交易日上涨133.22%

金财互联(002530),「机构库存」于2021年12月16日开始持持续活跃,股价于2021年12月21日开始启动,33个交易日上涨165.16%

翠微股份(603123),「机构库存」于2021年12月16日开始持持续活跃,股价于2021年12月31日开始启动,25个交易日上涨258.73%。

可以发现当「机构库存」开始活跃的时候,股价尚未启动,或是横盘整理,或是震荡走低,而这种现象在「博尔系统」中被称为「机构蓄势」,这意味着大资金看好该股。

所以如前文所述,在降准后的一个月,看似利好已经过去,市场趋于平淡,实际真正的机会也就酝酿在此刻。

三,降准后的三个月

如果我们进一步拉大时间线,会发现在过去三次降准当中,会发现:从2020年4月3日到7月13日,沪指涨600余点,这是近三年最大一波行情;而2021年7月9日到9月9日,沪指涨160余点,也是整个2021年最好的行情,就算是最近的一次,从2021年12月7日到20222年1月30日,虽然指数不温不火,但是个股行情是非常不错的。

虽然期间个股走势也会反复,但是我们从上面的三只个股可以发现,他们的「机构库存」数据始终处于活跃的迹象,既然大资金都参与兴趣如此浓厚,我们有什么理由退缩呢?而一旦出现「机构库存」消失,那就要谨慎了。

最后要说,降准一定是好事情,降准的本质是释放流动性,市场中的资金多了,机会自然是多了,但是股市是博弈的市场,何况现在两市有4000多只个股,就算是再多的资金,也不足以覆盖所有的个股,这就出现了我们前面说的一幕幕,而多数普通投资者因为看的只是表面的现象,最后不幸成为行情的背景板。

而博尔一直以来秉承的就是「不看走势看行为」,这里说的走势,不仅仅是行情走势,也包括所有大家轻而易举可以获取的资讯、方法等等,大多数人的看法,在股市这样的博弈市场中,是很难成功的。所以利好再给力,方法不给力,还是难有收获。

祝大家都能在这轮行情中找到自己的位置。

博尔量化研究中心

2022-04-17 晚

后记

温馨提示:本栏目信息仅供参考,我们不对信息的准确性做任何保证,更不构成投资建议,据此操作后果自负,请知晓。

标签:

版权和免责申明

凡注有"三板富 | 专注于新三板的第一垂直服务平台"或电头为"三板富 | 专注于新三板的第一垂直服务平台"的稿件,均为三板富 | 专注于新三板的第一垂直服务平台独家版权所有,未经许可不得转载或镜像;授权转载必须注明来源为"三板富 | 专注于新三板的第一垂直服务平台",并保留"三板富 | 专注于新三板的第一垂直服务平台"的电头。

最新热点

精彩推送

 

Copyright © 1999-2020 www.3bf.cc All Rights Reserved 
三板富投资网  版权所有 沪ICP备2020036824号-16联系邮箱:562 66 29@qq.com